首页 > 国际新闻

深扒去哪儿、携程联姻:这不是一次简单的“闪婚”,“媒人”纪源资本,百度换股 O2O战略布局

文章作者:来源:www.shouzz.cn时间:2020-01-14



10月26日晚,

Ctrip.com(以下简称携程)宣布与百度公司(以下简称百度)进行股权互换交易。根据交易内容,百度将以携程发行的11,488,381股普通股取代交易完成前所持有的去哪儿a股178,702,519股普通股(以下简称“去哪儿”)和去哪儿b股11,450,000股普通股。此次交易的股票汇率为每个目的地0.725携程美国存托凭证。交易完成后,百度将拥有携程的普通股,约占携程总投票权的25%,携程将拥有总投票权的45%左右,可以去任何地方。

在许多丑闻之后,他们最终“合并”了

据了解,携程的四位高管,包括携程董事会主席兼首席执行官梁建章,以及联席总裁兼首席运营官孙洁,将被任命为董事会董事。百度董事长兼首席执行官李彦宏和百度副总裁兼投资收购部部长叶董卓将被任命为携程董事会董事。

百度和携程还将在产品和服务领域开展商业合作。同时百度将继续其现有的业务合作,向何处去。目前携程的市值为53.35亿美元,去向为104.51亿美元。去年两家公司的总收入达到18.51亿美元。

受消息影响,携程和群道在周一早盘均大幅上涨。携程成为大股东的消息推动携程在周一开盘时上涨近30%。携程的股价一度上涨25%,百度的股价也上涨了9%以上。

此外,高盛(Goldman Sachs)今天发布了一份投资报告,将携程的股票评级从“中性”上调至“买入”,将携程的目标股价从85美元上调至94美元,并将目标股价设定为48美元。

谈判扭曲:互相撕扯,向牵手汇报

正如罗永好所说:“做一个企业不应该在乎被打脸。”

根据“去哪里”的公开信息,今年5月8日,去哪里收到携程的收购要约。但是6月1日,去哪里拒绝了这个提议。

随后,双方对这次谈判的结果持不同意见。哪里说,“书面拒绝了该提议,考虑到公司和股东的所有潜在战略机会,并愿意与同行业的战略合作伙伴进一步讨论。”携程强调,“基于其最近的表现和公司行为,携程不再有兴趣与其讨论可能的投资机会。”

即使在今年8月,去哪儿也向商务部反垄断局举报携程购买仪陇涉嫌违反反垄断法及相关规定。很难想象这两家公司几个月前会“撕毁”对方,但现在他们走到了一起。

据新浪科技报道,最近两次谈判破裂的主要原因是“庄陈超本人不能接受失去对去哪里的控制权”,并表示2014年两国之间的谈判也因合并后的控制权问题而中断。

根据来自各种渠道的信息,携程之前关于去哪里的谈判确实表达了它的意图,携程发起了谈判。由于双方都不能在控制权问题上让步,谈判被搁置,但并未就此结束。

5月中旬至下旬,双方推出了另一个计划:百度将出面,投资携程网和去哪里,并整合双方,形成中国最大的在线旅行社平台。与此同时,携程已经嗅到了第一轮谈判破裂的最终结果。所以携程真的做了一个“走木板,躲在幕后”的谈判,带着去哪里,另一方面快速推进收购仪陇。

5月22日,携程宣布收购仪陇,成为仪陇最大股东。这一举措更像携程旅行网触及酒店业务层面,敦促各方在谈判中做出让步。

根据最新财务报告,第二季度净亏损为8.157亿元(约1.316亿美元),去年同期为4.216亿元,上季度为7.012亿元。财务报告中还说,“我们将考虑所有有益的潜在战略机遇

2009年,符绩勋代表ggv capital领导了去哪儿的第三轮融资。此后,符绩勋一直担任去哪儿的董事。2011年6月,去哪儿赢得了百度3.06亿美元的战略投资,百度成为去哪儿最大的机构股东。这项投资也是百度历史上最大的投资。ggv资本的管理合伙人符绩勋是这项投资的主要推动者。

早在2013年,ggv资本就参与了优酷土豆的合并。百度,这次要去哪里的控制方,也觊觎携程已经很久了。基于双方的理解,媒人和携程的“合并”显然是合格的。

百度将股份改为携程,完成O2O的主要战略布局。

对于携程网和何去何从,作为领先的在线旅游服务提供商,通过百度的中介,这一交易将减少双方竞争造成的资源消耗,减少行业无序竞争,确保中国在线旅游业健康有序发展。这将有助于在中国建立更健康的旅游生态环境。携程和去哪儿网将通过提供最好的旅游产品和服务,更加注重改善用户体验,为用户、合作伙伴和股东创造更多价值。至于百度,它将因此占据中国在线旅游市场的核心战略地位,完成百度总体O2O战略的主要布局。

作为交易的主导方,百度已经在移动终端上进行了深度布局。手机百度、百度地图和百度米诺三大移动门户都在推广在线旅游相关服务。在线旅游是百度首席执行官李彦宏提出的“连接人与服务”的最重要支柱产业之一。交易完成后,百度有望在在线旅游相关产品和服务方面与携程展开一系列更深入的合作。

通过此次交易,百度进一步扩大了在100亿美元旅游O2O市场的战略地位,并能加快实现与百度糯米、百度外卖等O2O业务部门的协同。

此前,百度在其第二季度财务报告中首次披露了GMV的数据。百度糯米、百度外卖和去哪里的总营业额达到405亿元,比2014年同期增长109%。达成新协议后,百度成为携程的最大股东。百度在中国O2O领域的GMV每年将达到数千亿元,遥遥领先。

附件:

梁建章致员工的公开信

亲爱的同事们,我很高兴地宣布携程和百度今天达成协议,通过证券交易所投资哪里,拥有44%的投票权,成为去哪里的最大股东。同时,百度将通过此次交易成为携程的股东之一,并在多个领域开展旅游相关产品的全面合作。

何去何从是一家优秀的公司,在竞争激烈的中国在线旅游市场赢得了强大的竞争地位。这是一个值得我们钦佩和学习的竞争对手和合作伙伴。未来何去何从将继续作为一家独立的上市公司运营,与携程网在在线旅游市场竞争,并为旅行者创造差异化的产品和价值。

中国的旅游市场是一个快速增长的市场,新的竞争对手不断加入。为了真正成为一家伟大的公司,我们必须始终保持开创新业务和超越极限的热情。即将到来的10月28日是携程网的16岁生日。16岁的时候,我们只是在年轻时飞行。让我们共同努力,在整合中创造价值,在竞争中创新和突破,保持我们的理想,创造更多的辉煌。我们的使命从未如此清晰。我们将一起努力让旅行更快乐!

去哪里内部电子邮件揭露陈庄赵推动员工激励措施的地方

今天晚上,互联网揭露了去哪里首席执行官陈庄赵发给员工的内部电子邮件。在电子邮件中,陈庄超宣布了百度将向携程出售股份的消息,并介绍了激励员工的措施。邮件内容如下:

学生们去哪里:

这里有一个重要的通知。百度将把绝大部分股份出售给携程,并以携程的股份取代它们。重置比率是用1股去哪儿网股票替换0.725股CTRP股票。携程将成为其所到之处的最大机构股东(非控股)。群岛公司董事会批准了

我们认为,在这种情况下,保护所有员工的利益至关重要。在过去的两天里,携程的管理层与我们进行了高效友好的谈判。双方达成了一系列鼓励员工去那里的协议,包括去哪儿将能够提供一个渠道,以携程目前和未来.725的相同比例,用携程的股份取代所有员工持有的股份和期权。我们认为去哪儿员工的利益与全球投资者的利益高度一致。管理层已自愿决定,在去哪儿股东中大多数非百度/携程/管理层股权投资者同意之前,公司为携程股份转换提供的渠道不会开通。在窗口期内,去哪儿的员工在市场上买卖去哪儿的股票不会受到影响。一切都会像往常一样。

何去何从自2005年成立以来,它一直伴随着我们,超乎想象,不断变化。不仅在过去,而且现在,我相信将来也会一样,我们总是在变化中创造新的高峰。所有这些都取决于团队走向智慧、探索和执行的方向。作为首席执行官,我要向所有员工表示衷心的感谢,感谢他们无论走到哪里都做出了巨大的贡献和努力。我们强大的业务、不可阻挡的增长、严格和数量驱动的管理是数千名员工日以继夜的勤奋和奉献的结果。我为我们的团队感到骄傲。

我们随后的员工激励措施还包括尽快将部门期权(积分)转化为公司期权,取消对大多数部门期权和公司期权执行的限制,继续实施员工激励计划和升级计划,以及另外发布相当比例的员工激励期权计划等。我们相信这些措施能让我们更努力地创新和实施。去哪儿的独立发展计划将保持不变。我们将与携程就两家公司的合作/竞争机制进行谈判,选择和加强主要市场,为中国在线旅游消费者提供更有价值的服务。双方就各自的主要攻击市场进行了谈判,这将为整个旅游市场带来更多新的机遇。我们可以有时间和精力关注越来越多的更深层次的事情,以增强旅游体验。这也将为我们每一个普通员工提供更多的机会,在越来越详细的事情上展示我们的才能。我认为这也是每个员工在未来我们去的地方要做的最重要的事情。在线旅游正等着我们创造一个新的未来。

我相信有一天,不仅是中国消费者,全世界的消费者都可以把去哪里作为网上旅游最重要的选择之一。

最好的问候,

抄送。庄

[这篇文章最初是投资界写的。文章开头必须注明来源投资社区(微信公众号:PEDAILY 2012)和作者姓名。微信转载必须在文章评论区获得授权。如果出现违规行为,投资界将调查其法律责任。】